Состояние и пути совершенствования организации финансов в аграрных формированиях на примере ОАО «Бахус» Елецкого района Липецкой области

ЭФР1 =Дифференциация * Плечо рычага или

ЭФР1 = (1-СНПр)(ЭРа – ? процентов/ ? кредиты) * ЗС/СС рассчитаем все составные части данной формулы по показателям ОАО
«Бахус» на конец 2002 года.

ЭРа = (Бал. Приб. + ?% за кредит): Итог баланса х 100

ЭРа = (20078+7368) : 120621 * 100 % = 22,7 % отсюда

ЭФР1 = (1-0,24)(22,7- 22) х 32064/86 636 = 0,76 *0,7* 0,37= 0,2%

Из данных, полученных из расчетов, следует, что при использовании кредитов рентабельность собственного капитала увеличится на 0,2 %, что означает низкое значение. Следовательно, ОАО «Бахус» не выгодно пользоваться заимствованием. Поэтому в своей производственно-коммерческой деятельности лучше пользоваться собственными накоплениями, покрывающими затраты предприятия через создание собственного оборотного капитала.

Одним из источников возмещения затрат может быть бюджетное финансирование. Но исследуемое предприятие не имеет в системе возмещения затрат данного источника.

Также ОАО «Бахус» не использует страхования, из-за недостаточности средств и неприемлемости условий страхования. Это, по нашему мнению, отрицательная сторона в планировании деятельности и организации финансов.

3.2.2. Организация денежных средств и расчетов

Производство и обращение товаров обуславливает необходимость денежных расчетов. С их помощью осуществляется кругооборот средств.

Большинство расчетов ОАО «Бахус» являются безналичными и осуществляются через счета в банках. Наличный денежный оборот проходит через кассу предприятия. Он регулируется законом «О денежной системе», инструкциями ЦБ «О ведении кассовых операций».

Все операции по приему и выдаче денег из кассы производит кассир, который является материально ответственным лицом. При оформлении на работу кассир дает письменное обязательство, по которому принимает на себя материальную ответственность за денежные суммы и прочие ценности в кассе.

Помещение кассы изолировано, все ценности хранятся в специальных несгораемых шкафах; по окончании рабочего дня кассир запирает шкафы и опечатывает их своей сургучной печатью. Рабочее место кассира автоматизировано, имеется персональный компьютер и необходимая оргтехника.

Важную роль в обеспечении сохранности ценностей в кассе играет периодическая инвентаризация. Кроме того периодически проводятся и внезапная инвентаризация. Она проводится комиссией не реже одного раза в месяц. Результат инвентаризации комиссия оформляет актом (приложение 5).
Излишек или недостача ценностей отражается на счетах бухгалтерского учета.

В кассе разрешается иметь минимальные суммы денежных средств на удовлетворение неотложных хозяйственных нужд. Для этого банк, обслуживающий счета ОАО «Бахус», устанавливает лимит остатка средств в кассе (приложение
6), он составляет 25 тыс. рублей. Превышение лимита допускается только в дни выдачи заработной платы в течении трех дней. Лимит кассы соблюдается.

Сдача денежной наличности оформляется объявлением на взнос наличных денег. На принятую по объявлению сумму банк выдает квитанцию, которая является оправдательным документом для списания денег по кассе.

Основным каналом пополнения денег в кассе являются поступления с расчетного счета. Кроме того, в кассу поступают неиспользованные остатки подотчетных сумм, выручка от продажи продукции и т.д. Банком разрешено расходование выручки на заработную плату, командировочные расходы, хозяйственные расходы, закупку сельскохозяйственной продукции.

В соответствии с Гражданским кодексом РФ часть вторая юридические лица обязаны хранить свободные денежные средства основной деятельности на расчетном счете и все операции купли-продажи, иные расчеты проводить по счетам кредитных организаций.

ОАО «Бахус» открыты расчетные счета в следующих банках:

1. Р/с 40702810535100100272 Елецкое отделение №927 г.Елец Липецкое ОСБ

№8593 г. Липецк;

2. Р/с 40702810003000000448 ФАКБ Елецкий филиал ОАО «Липецккомбанк» г.Елец.

На расчетной счет поступают денежные средства за реализованную продукцию, выполненные работы и услуги, свободные денежные средства из кассы, прочие поступления.

С расчетного счета осуществляются платежи по всем видам деятельности: основной, капитальным вложениям, специальным мероприятиям.

Для открытия расчетного счета в банк были представлены следующие документы: заявление на открытие расчетного счета, справка о регистрации предприятия, копия учредительного договора, копия устава предприятия, две карточки с образцами подписей руководителя и главного бухгалтера, справка из налоговой службы о постановке на учет в качестве плательщика налога.

Платежи с расчетного счета происходят только по распоряжению владельца. В бухгалтерском учете движение средств на расчетном счете отражается на счете 51 «Расчетный счет».

В группе счетов собственных средств имеются специальные счета
(аккредитивы, лимитированные чековые книжки), на которых находятся денежные средства, имеющие определенное назначение или забронированные в банке денежные средства.

Также открываются счета заемных средств в банке по срокам хранения
(краткосрочный, долгосрочный кредит) и по формам хранения (банковский, коммерческий кредит).

По данным счетам производятся следующие операции: получение займа
(кредита), увеличение долга по кредиту (начисление процента за кредит), а по истечении определенного срока- погашение кредита.

Расчеты аграрных коммерческих формирований с поставщиками организуются в форме оптовой торговли, по прямым договорам. При этом они регулируются Гражданским кодексом РФ, положением по безналичным расчетам в
РФ, коммерческими договорами. Самостоятельность предприятия в приобретении материальных ресурсов предполагает свободу выбора форм расчетов и коммерческих банков.

Все условия поставок и формы расчетов определяются в коммерческих договорах (приложение 7). В них указывается вид материальных ресурсов, договорная цена, количество, порядок расчетов, ответственность за соблюдение условий договора.

К договору прикладывается ценовое соглашение. Операции расчетов оформляются документами двух типов: финансовыми (чеки, платежные поручения и др.) и коммерческими (счета-фактуры, товарно-транспортные накладные и т.д.).

В соответствии с положением ЦБ РФ от 3 октября 2002 года №2-п применяются следующие формы безналичных расчетов: расчеты платежными поручениями; расчеты по аккредитиву; расчеты чеками; расчеты по инкассо.

Рассмотрим состояние расчетов исследуемого предприятия по кредиторской задолженности ОАО «Бахус» за 2002 год.

Таблица 10. Перечень организаций-кредиторов, имеющих наибольшую задолженность в 2002г.
| |2002 год |
|Наименование организации | |
| |Сумма задолженности,тыс.рублей |
| |всего |Из нее |
| | |просроченная |
| | |(более 3х |
| | |месяцев) |
|ОАО «Липецкагроснабсервис» |1915 |- |
|ГНИ по Елецкому району |16715 |- |
|ООО «Кратос» |1429 |- |
|ООО «Стройтермоизоляция» |428 |- |
|Липецк Торговый Дом |500 |- |
|ООО «Агро РОС Черноземье» |139 |- |
|ТД «Стеклосфера» |120 |- |
|ЗАО «Елецсельхозхимия» |60 |- |
|Прочие |8615 |- |
|Итого кредиторская задолженность: |29921 |- |

Из данных таблицы видно, что кредиторская задолженность просроченной части не имеет. В суммовом выражении значительная часть задолженности приходится на платежи в бюджет и во внебюджетные фонды.

Одной из форм договоров В ОАО «Бахус» является и лизинг. В 2002 году контракт по лизингу был оформлен с ОАО «Липецкагроснабсервис» на сумму 1915 тыс. рублей.

При расчетах с покупателями используются те же формы безналичных расчетов. Дадим перечень основных организаций-дебиторов в следующей таблице
Таблица 11. Перечень организаций-дебиторов,имеющих наибольшую задолженность ОАО «Бахус»за 2002 г.
| |2002г. |
|Наименование организации | |
| |Сумма задолженности, тыс.рублей |
| |всего |Из нее |
| | |просроченная(бол|
| | |ее 3х месяцев) |
|ООО «Демиз» |2384 |2384 |
|ФГПУ «Волгоградский в/з» |1428 |- |
|ЗАО «Столичный трестъ» |1200 |- |
|Прочие |6169 |- |
|Итого дебиторская задолженность: |11181 |2384 |

Из данных таблицы видно, что дебиторская задолженность в 2002 году составила 11181 тыс. рублей из нее просроченная 2384 тыс. рублей.

ОАО «Бахус» не использует факторинг при взыскании дебиторской задолженности, а также своим покупателям не предоставляет скидок.

3.2.3. Организация собственного капитала

Совокупность ресурсов, используемых в бизнесе и способных приносить доход, представляют собой собственный капитал.

Собственный капитал- это консолидированные имущественные вклады и финансовые ресурсы учредителей для предпринимательской деятельности.

Через собственный капитал реализуются два вида финансовых отношений:

1. по формированию имущественного комплекса;

2. по выплате дивидендов.

Организация собственного капитала предполагает:

1. формирование собственного капитала при создании предприятия;

2. увеличение или уменьшение собственного капитала в процесс функционирования;

3. прогнозирование собственного капитала на будущий год;

4. оперативную работу по реализации прогнозов;

5. составление отчетности о состоянии собственного капитала;

6. финансовый анализ этих изменений;

7. регулирование величины собственного капитала.

Собственный капитал подразделяется на ряд собственных источников: уставный капитал, добавочный капитал, прибыль и резервы.

На примере ОАО «Бахус» рассмотрим структуру его собственного капитала и представим в виде следующей таблицы.

Таблица 12. Структура собственного капитала ОАО «Бахус» в период 2000-

2002гг
|Показатели |2000г. |2001г. |2002г. |
| |тыс.руб.|% к |тыс.руб.|% к |тыс.руб.|% к |
| | |итогу | |итогу | |итогу |
|1.Уставный | | | | | | |
|капитал |11 |0,04 |11 |0,02 |11 |0,01 |
|2.Добавочный | | | | | | |
|капитал |25247 |88,6 |66056 |95,3 |81180 |97,7 |
|3.Резервный | | | | | | |
|фонд |- |- |- |- |- |- |
|4.Резервы | | | | | | |
|предстоящих |1092 |3,8 |1245 |1,8 |1921 |2,29 |
|расходов, всего| | | | | | |
|В т.ч. отпуска |1092 |3,8 |1245 |1,8 |1921 |2,29 |
|5.Фонд | | | | | | |
|социальной |2130 |7,26 |1997 |2,88 |- |- |
|сферы | | | | | | |
|Итого: |28480 |100,0 |69309 |100,0 |83112 |100,0 |

Из данных таблицы видно, что величина собственного капитала росла на протяжении прошедших трех лет и в 2002 году составила 83112 тыс. рублей. В структуре больший удельный вес занимает добавочный капитал в 2000 году
88,6% или 25247 тыс. рублей, в 2001 году 95,3% или 66056 тыс. рублей, в
2002 году 97,7% или 81180 тыс. рублей. Данные по резервному фонду отсутствуют. ОАО «Бахус» создает резервы предстоящих расходов по отпускам и в 2002 году они равны 1921 тыс. рублей. В 2000 и 2001 гг создавался фонд социальной сферы.

Дадим характеристику и анализ составных частей собственного капитала
ОАО «Бахус». Уставный капитал –это сумма средств (вкладов), вложенных собственниками в предпринимательскую деятельность и зафиксированных в учредительных документах.

Вкладами в уставный капитал могут быть:
1. денежные средства ( в рублях и иностранной валюте);
2. основные и оборотные средства (здания, сооружения, машины, земельные участки, оборудование, животные, готовая продукция и т.д.);
3. ценные бумаги;
4. имущественные и иные права (на пользование землей, на интеллектуальную собственность и т.п.).

ОАО «Бахус» было образовано через слияние четырех коммерческих организаций: спиртзавод «Бахус», сельскохозяйственных кооперативов
«Воронецкое», «Ключ Жизни» и винзавод «Ключ Жизни». Все имущество перешло к головному предприятию спиртзаводу и было образовано открытое акционерное общество, действующее на основании устава (приложение 4).

Уставный капитал состоит из номинальной стоимости акций общества, приобретенных акционерами, составляет 11,1 тыс. рублей и разделен на 11133 обыкновенных именных бездокументарных акций, номинальной стоимостью один рубль каждая.

Акционерами ОАО «Бахус» является ФГПУ «Росспиртпром» доля в капитале
51% акций, коллектив ОАО «Бахус» - 49% акций.

Акционерное общество не вправе выплачивать дивиденды до полной оплаты уставного капитала, и в случае, если стоимость чистых активов меньше суммы уставного и резервного капитала.

Увеличение уставного капитала может происходить за счет:
1. увеличение номинальной стоимости акций;
2. размещения дополнительных акций.

Уставный капитал может быть уменьшен путем:
1. уменьшения номинальной стоимости размещенных акций;
2. приобретения и погашения части акций самим АО.

Акционерное общество обязано уменьшить уставный капитал: при наличии акций, не выкупленных покупателями и не реализованных АО в течение года; при наличии выкупленных у акционеров и не реализованных в течение года акций; если стоимость чистых активов меньше размера уставного капитала по окончании второго и последующих годов.

Стоимость чистых активов оценивается по данным бухгалтерского учета в порядке, установленном Министерством финансов Российской Федерации и федеральным органом исполнительной власти по рынку ценных бумаг. В 2002 году в соответствии с законом о приватизации стоимость чистых активов рассчитывается следующим образом: ЧА= Итог раздела 1 «Внеоборотные активы»+
Итог раздела 2 «Оборотные активы»- Итог раздела 5 «Долгосрочные обязательства»- Итог раздела 5 «Краткосрочные обязательства». Для единообразия информации расчет сделаем по данной формуле за 2000-2002г.г. по данным бухгалтерского баланса ОАО «Бахус».

ЧА (2000г.)=36153+37688-1549-57266=15026 тыс рублей;

ЧА (2001г.)=72300+56236-1678-66646=60212 тыс.рублей;

ЧА (2002г.)=72719+77823-63906=86636 тыс рублей.

Сравним величину уставного капитала предприятия и стоимость чистых активов и представим их в следующей таблице.

Таблица 13. Величина уставного капитала и стоимость чистых активов ОАО

«Бахус»
|Годы |Уставный |Стоимость чистых |Превышение |
| |капитал,тыс. руб.|активов,тыс.руб. |стоимости чистых |
| | | |активов над |
| | | |величиной |
| | | |уставного |
| | | |капитала,тыс.руб.|
|2000 |11 |15026 |+15015 |
|2001 |11 |60212 |+60201 |
|2002 |11 |86636 |+86625 |

Из данных таблицы видно, что стоимость чистых активов общества значительно превышает величину уставного капитала.

Как уже выше говорилось, в структуре собственного капитала больший удельный вес приходится на добавочный капитал. Добавочный капитал образуют следующие элементы:
1. прирост стоимости имущества по переоценке основных производственных фондов;
2. эмиссионный доход- определяется как разница между продажной и номинальной ценой акций, полученной при реализации их по цене, превышающей номинальную стоимость.

В 2002 году сумма добавочного капитала общества равна 81180 тыс. рублей. Увеличение произошло из-за переоценки основных средств предприятия.

Уменьшение может происходить: при снижении стоимости основных средств при переоценке; при увеличении уставного капитала за счет добавочного.

В уставе зафиксировано создание фондов специального назначения, но эти средства не резервируются и отражаются в балансе одной строкой
«нераспределенная прибыль отчетного года» в 2002 году составила 20078 тыс. рублей.

В законодательстве установлено, что акционерные общества обязаны формировать резервный фонд (капитал), минимальный размер которого должен составлять 5% от уставного капитала. В уставе ОАО «Бахус» закреплен 5% размер резервного капитала от уставного. В бухгалтерской отчетности сведений об резервном капитале за 2000-2002г.г. нет. Все это свидетельствует о нарушении законодательства и устава Общества. Резервный капитал должен создаваться из чистой прибыли предприятия (5% от суммы ежегодно), а прибыль в последние два года была получена. Также создаются резервы предстоящих расходов на оплату отпусков и в течение года ремонтный фонд.

3.2.4. Финансовое обеспечение текущей и инвестиционной деятельности

Затраты по производственно-коммерческой деятельности – результат использования основных и оборотных активов.

Основные средства обслуживают несколько производственно-коммерческий циклов. В течении своей экономической жизни они переносят свою стоимость на изготовленный продукт по частям. Износ основных средств включается в себестоимость продукции, увеличивая издержки производства. После реализации готовой продукции денежные средства (в т.ч. и амортизационные отношения) поступают на расчетный счет. Часть выручки в суме амортизации предназначена для воспроизводства основных средств.

Оборотные активы совершают полный кругооборот в течении одного производственно-коммерческого цикла: израсходованные материально- производственные запасы вместе с затратами труда и амортизаций основных средств формируют производственную себестоимость готовой продукции. По мере ее реализации аграрные формирования получают денежные средства. Денежные средства, являясь частью оборотных активов, имеют особый характер движения: выручка в сумме амортизации основных средств предназначена для их воспроизводства; выручка, соответствующая стоимости авансированных оборотных производственных средств, полностью используется в новом производственно-коммерческом цикле; выручка, отражающая полученный хозяйством доход, направляется на уплату налогов, инвестиции, дивиденды и другие цели в соответствии со сметой распределения прибыли.

Оборотные производственные фонды и фонды обращения, находясь в постоянном движении, обеспечивают бесперебойный кругооборот средств. При этом происходит постоянная и закономерная смена форм авансированной стоимости: из денежной она превращается в товарную, затем в производственную и снова в товарную и денежную. Таким образом возникает объективная необходимость авансирования средств для обеспечения непрерывного движения оборотных производственных фондов и фондов обращения в целях создания необходимых производственных запасов, задела незавершенного производства, готовой продукции и условий для ее реализации.

Организация оборотных средств включает в себя следующие моменты:

1) определение состава и структура оборотных активов;

2) определение состава и структуры источников их формирования;

3) планирование источников покрытия общих вложений на определенную дату;

4) планирование общих вложений в оборотные средства на определенную дату;

5) планирование постоянных (минимальных) вложений в оборотные активы;

6) планирование источников покрытия постоянных вложений;

7) нормирование оборотных средств;

8) оперативная работа и контроль за состоянием оборотных средств.

Состав оборотных активов зависит от характера производства, от организации производства, от отрасли, от технологии производства, от условий поставки сырья и материалов, от расчетно-финансовой дисциплины.
Соответственно, состав оборотных средств можно представить, так как это изображено на схеме.

Рассмотрим структуру оборотных средств ОАО «Бахус».

Из данных таблицы 14 видно, что в структуре оборотных активов запасы занимают большой удельный вес и на протяжении 3 лет увеличивались, так в 2000 г. – 63,6%, 2001 г. – 74,6%, 2002 г. – 76,8%. В запасах следует выделить долю, приходящуюся на сырье и материалы и животных на выращивании и откорме, рост которых также наблюдается в течении 3 лет. Дебиторская задолженность составила в 2002 году 11181 тыс. рублей или 14,4%. Денежные средства – 4432 тыс. рублей или 5,7%. В общей сумме оборотные активы увеличились на протяжении 3 лет и составили в 2002 г. – 77823 тыс. рублей.

Страницы: 1, 2, 3, 4, 5