Управление платежеспособностью в организации (на примере ООО "Триада")

С 2002 года отдельно утверждена учетная налоговая политика, в которой учитываются особенности ведения налогового учета и составления налоговой отчетности.

Финансовый результат хозяйственной деятельности организации формируется из двух слагаемых, основным из которых является реализационный результат, полученный от продажи продукции, товаров, работ и услуг, составляющих предмет деятельности организации, то есть от реализации радиаторов. По действующим правилам объем продаж в бухгалтерском учете и отчетности определяется по моменту отпуска или отгрузки продукции, товаров, работ и услуг.

2.2 Анализ состава и структуры активов в организации

Все, что имеет стоимость, принадлежит предприятию и отражается в активе баланса, называется его активами. Актив баланса содержит сведения о размещении капитала, имеющегося в распоряжении организации, т.е. о вложении его в конкретное имущество и материальные ценности, о расходах предприятии на производство и реализацию продукции и об остатках свободной денежной наличности. Каждому виду размещенного капитала соответствует отдельная статья баланса (см. рис. 3).

Рис. 3 Структура активов баланса ООО «Триада»

Проведем анализ состава и структуры активов ООО «Триада»» за период 2004–2006 гг. Данные для анализа представлены в табл. 1.

Согласно представленной таблицы можно сделать вывод о том, что ООО «Триада»» за период 2004–2006 гг. общая сумма активов организации снизилась на 24% по сравнению с уровнем 2004 г. Так, если в 2004 г. общая сумма активов составляла 239420, тыс. руб., то в 2006 г. только 20635,0 тыс. руб.

Общее снижение активов организации произошло как за счет снижения текущих активов (на 34%) и составила в 2006 г. 10319 тыс. руб.

Таблица 1. Структура активов ООО «Триада» за 2004–2006 гг.

При этом величина долгосрочных активов увеличилась, но незначительно – в 1,01 раз. Так, если величина долгосрочных активов в 2004 г. составляла 10131 тыс. руб., то в 2006 г. уже 10316 тыс. руб. Данное увеличение объясняется увеличением в составе долгосрочных активов нематериальных активов. Их величина в 2006 г. достигла 123 тыс. руб.

Снижение доли оборотных активов организации свидетельствует о формировании не мобильной структуры активов, способствующей замедлению оборачиваемости средств организации, что отражено на рис. 4.

Рис. 4 Динамика укрупненной структуры активов ООО «Триада» за 2004–2005 гг.

Так, в 2004 г. величина оборотных активов организации превышала на 25% суммы внеоборотных активов, в 2004 г. наблюдается значительное снижение величины оборотных активов организации. Ситуация в 2006 г. улучшается, что приводит к выравниванию сумм внеоборотных и оборотных активов организации. Можно сделать вывод о том, что организации осуществляет неэффективную политику в области оборотных активов организации, это подтверждает и резкие колебания величины последних в балансе организации.

Доля основных средств в составе активов в 2004 г. составляла 41,9%, в 2004 г. 74,1%, в 2006 г. 49%. Организация имеет «тяжелую» структуру активов, что свидетельствует о не мобильности имущества организации, значительных накладных расходах и высокой чувствительности к изменениям выручки (см. рис. 5).

Рис. 5 Динамика соотношения активов и основных средств ООО «Триада»

Проанализируем более подробно состав и структуру вне оборотных и оборотных активов организации. Структура оборотных активов представлена на рис. 6.

Рис. 6 Структура оборотных активов ООО «Триада» за 2004–2006 гг.

Необходимо отметить, что суммы НДС по приобретенным ценностям в увеличивается с 42 тыс. руб. до 151 тыс. руб. Организация закупает сырье и материалы для производства, задолженность поставщикам не погашается, и в результате организация не может поставить НДС к зачету. Необходимо отметить, что величина запасов увеличивается за рассматриваемый период. Так, если в 2004 г. запасы составляли 5633 тыс. руб., то в 2006 г. 7369 тыс. руб.

При этом за период 2004–2006 гг. наблюдается существенное снижение величины дебиторской задолженности и денежной наличности. Дебиторская задолженность снизилась в 2 раза и составила в 2006 г. 2590 тыс. руб.

Величина денежной наличности снизилась еще существеннее – в 13 раз и составила в 2006 г. всего 209 тыс. руб. в структуре оборотных активов самые ликвидные активы составили всего 2,02%.

Значительное снижение денежной наличности организации за период 2004–2005 гг. свидетельствует об ухудшении финансового состояния.

Проанализируем состав и давность дебиторской задолженности ООО «Триада» в 2006 г. (см. табл. 2).

Дебиторская задолженность покупателям и заказчикам составила в 2006 г. 2590,0 тыс. руб. при этом 2000,0 тыс. руб. составляет задолженность до 1 мес., 500,0 тыс. руб. – от 1 до 3 мес., 90,0 тыс. руб. – от 3 до 6 мес.

Таблица 2. Анализ состава и давности образования дебиторской задолженности

Таким образом, дебиторская задолженность организации достаточно мобильная. Однако, предприятию рекомендуется строгий мониторинг величины дебиторской задолженности, особенно в настоящее время, когда увеличивается инфляция.

Выше было отмечено, что за 2004–2006 г. наблюдается увеличение запасов, проанализируем структуру фактических запасов в сравнении с плановыми остатками (см. табл. 3).

Таблица 3. Анализ соответствия фактических запасов материалов плановой потребности ООО «Триада» за 2006 г., тыс. руб.

Согласно данным табл. Можно сделать вывод, что на предприятии не происходит значительное накопление запасов. Превышение фактических запасов над плановыми составляет 76 тыс. руб.

Важным показателем деятельности организации является наличие собственных оборотных средств, показывающую превышение текущих активов над текущими обязательствами (см. табл. 4).

Таблица 4. Собственные оборотные средства

Как следует из таблицы 4, организация увеличивает дефицит собственных оборотных средств. Так, если в 2004 г. дефицит собственных оборотных средств составлял 1438,0 тыс. руб., то в 2006 г. уже 2705 тыс. руб.

Таким образом, организация испытывает недостаток в собственных средствах, находящихся в мобильной форме. Данное обстоятельство не позволяет относительно свободно маневрировать ими.

Таким образом, проведенный анализ состава и структуры активов организации за период 2004–2006 гг. позволил сделать следующие выводы:

– общая сумма активов организации снизилась на 24% по сравнению с уровнем 2004 г.;

– снижение доли оборотных активов организации свидетельствует о формировании не мобильной структуры активов, способствующей замедлению оборачиваемости средств организации;

– организация осуществляет неэффективную политику в области оборотных активов организации, это подтверждает и резкие колебания величины последних в балансе организации;

– организация имеет «тяжелую» структуру активов, что свидетельствует о не мобильности имущества организации, значительных накладных расходах и высокой чувствительности к изменениям выручки;

– значительное снижение денежной наличности организации за период 2004–2005 гг. свидетельствует об ухудшении финансового состояния;

– дебиторская задолженность предприятия достаточно мобильная. Однако, предприятию рекомендуется строгий мониторинг величины дебиторской задолженности, особенно в настоящее время, когда увеличивается инфляция;

– на предприятии не происходит значительное накопление запасов. Превышение фактических запасов над плановыми составляет 76 тыс. руб.;

– организация испытывает недостаток в собственных средствах, находящихся в мобильной форме. Данное обстоятельство не позволяет относительно свободно маневрировать ими.

2.3 Определение уровня платежеспособности в организации

Для определения уровня платежеспособности организации определим уровень ликвидности, которая лежит в основе платежеспособности. Платежеспособность трактуется как способность организациив должные сроки и в полной сумме отвечать по своим обязательствам. Данные таблицы 5 показывают, что на начало 2004 г. ООО «Триада» неликвидное.

Таблица 5. Показатели ликвидности

платежеспособность организация экономический оценка

Динамика коэффициента абсолютной ликвидности показывает, какую часть краткосрочной задолженности организация может погасить в ближайшее время. Так как полученные результаты коэффициента абсолютной ликвидности за 2005–2007 гг. не превышают нормативное значение, следует считать, что данное организация не в состоянии погасить достаточную часть краткосрочной задолженности на дату составления баланса (см. рис. 7).

Рис. 7 Динамика коэффициента абсолютной ликвидности ООО «Триада»

Коэффициент срочной ликвидности отражает прогнозируемые платежные возможности организации при условии своевременных поступлений средств от дебиторов и заемщиков по их краткосрочной задолженности.

Как видим, срочная ликвидность, рассчитанная за период 2005–2007 гг. не выше установленного ограничения (см. рис. 8). Следовательно, суммы наиболее ликвидных и быстрореализуемых активов у организации не достаточно для покрытия его краткосрочных обязательств. И краткосрочная задолженность не будет погашена в полной мере в течение краткосрочных поступлений на счета организации.

Рис. 8 Динамика коэффициента срочной ликвидности ООО «Триада»

Коэффициент общей ликвидности показывает платежные возможности организации, оцениваемые при условии не только своевременных расчетов с дебиторами и благоприятной реализации товаров, но и продажи в случае необходимости прочих элементов материальных оборотных средств (см. рис. 9).

Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8