Пути повышения конкурентоспособности организации "Центр книги"

14747857

2602563

1200923

100

6,9

Аренда основных средств:

помещение

оборудование

транспортные средства.

Прочие расходы

Прибыль до налогообложения.

Текущий налог на прибыль.

Чистая прибыль.

624600

360000

84000

180600

6320

301372

18082

283289

5,1

2,9

0,7

1,5

0,05

2,5

0,1

2,3

154000

480000

84000

220000

10500

607140

36428

570711

4,6

2,8

0,5

1,3

0,06

3,5

0,2

3,3

Как видно из таблицы некоторые статьи затрат в 2007 году увеличились, но их доля в уровне валовой прибыли уменьшилась, так как реализационная выручка выросла, а следовательно увеличилась прибыль, полученная магазином. При этом все расходы предприятие покрывает за счёт полученной выручки, что показывает хорошую платёжеспособность предприятия.

2.4. Анализ финансового состояния.

Для анализа финансового состояния предприятия используются данные бухгалтерского баланса (приложение 1,2) и отчета о прибыли и убытках (приложение 3, 4).

Проведем анализ финансового положения предприятия на основе данных бухгалтерского баланса - форма № 1.

На основе бухгалтерского баланса проводится анализ по следующим направлениям:

- анализ ликвидности баланса;

- анализ платежеспособности предприятия;

- анализ финансовой устойчивости.

1.Анализ ликвидности баланса

Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, суммированных по степени их ликвидности (т.е. скорости превращения в денежные средства), с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения.

Активы предприятия, в зависимости от степени ликвидности, делятся на следующие группы :

А1 - наиболее ликвидные средства;

А2 - быстрореализуемые активы;

А3 - медленно реализуемые активы;

А4 - труднореализуемые активы.

Пассивы предприятия в зависимости от сроков их оплаты делятся на следующие группы:

П1 - наиболее срочные обязательства;

П2 - среднесрочные пассивы;

П3 - долгосрочные пассивы;

П4 - устойчивые (постоянные) пассив.

Классификация активов и пассивов предприятия за 2006-2007 годы представлены в таблице 7 и в таблице 8.

Таблица 7 - Классификация активов и пассивов предприятия за 2006 год.

Актив

Пассив

Показатель

Состав показателя

Сумма строк

Показатель

Состав показателя

Сумма строк

А1

Денежные средства

Краткосрочные

финансовые

вложения

1165033

П1

Краткосрочные

задолженности

999728

А2

Краткосрочные

дебиторские

задолженности

10000

П2

Краткосрочные

заемные средства

Задолженность участникам по выплате доходов

Прочие краткосрочные обязательства

А3

Запасы

НДС по приобретенным ценностям

Долгосрочная дебиторская задолженность

Прочие активы

П3

Долгосрочные кредиты и займы

Доходы будущих периодов

Резервы предстоящих расходов и платежей

А4

Внеоборотные активы

87500

П4

Капитал и резервы

262806

Таблица 8 - Классификация активов и пассивов предприятия за 2007 год.

Актив

Пассив

Показа

Состав показателя

Сумма строк

Показатель

Состав показателя

Сумма строк

А1

Денежные средства

Краткосрочные

финансовые

вложения

1714712

П1

Краткосрочные задолженности

1398307

А2

Краткосрочные дебиторские задолженности

18000

П2

А3

Запасы

НДС по приобретенным ценностям

Долгосрочная дебиторская задолженность

Прочие активы

П3

Долгосрочные кредиты и займы

Доходы будущих периодов

Резервы предстоящих расходов и платежей

А4

Внеоборотные активы

82500

П4

Капитал и резервы

416903

Баланс признается абсолютно ликвидным, если выполняются соотношения, представленные в таблице 9.

Таблица 9 - Анализ ликвидности баланса.

Неравенства

2006 г.

2007 г.

А1 ≥ П1 = >

1165033 > 999728

1714712 > 1398307

А2 ≥ П2 = >

10000 > 0

1800 > 0

А4 ≥ П4 = >

87500 < 262806

82500 < 416903

По данным сравнения видно, что в 2006 и 2007 годах баланс предприятия был абсолютно ликвидным.

Сопоставление данных о ликвидных средствах и обязательствах позволяет записать текущую ликвидность.

ТЛ = (А1 + А2) - (П1 + П2); (21)

ТЛ06 = (1165033 + 10000) - 999728 = 175305 руб.

ТЛ07 = (1714712 + 18000) - 1398307 = 334405 руб.

Текущая ликвидность показывает, что на ближайшее время организация является платежеспособным предприятием.

2.Анализ платежеспособности предприятия.

Анализ ликвидности, проведенный по предложенной выше схеме,является приближенным. Проведем более детальный анализ платежеспособности при помощи финансовых коэффициентов.

1)Общий показатель платежеспособности.

Л1 = (А1 + 0,5А2 + 0,3А3) : (П1 +0,5П2 +0,3П3) (22)

Л061 = (1165033 + 0,5 · 10000): 999728 = 1,17

Л071 = (1714712 + 0,5 · 18000): 1398307 = 1,23

Л1 > 1, что показывает платежеспособность организации в 2006 и 2007 годах.

2) Коэффициент абсолютной ликвидности

Л2 = (денежные средства+ краткосрочные финансовые вложения) /текущие обязательства; (23)

Л062 = 1165033: 999728 = 1,2

Л072 = 1714712: 1398307 = 1,2

Ограничение коэффициента Л2 ≥ 0,1, а следовательно в 2006 - 2007 г.г. краткосрочные заемные средства предприятия могут быть при необходимости полностью погашены.

3) Коэффициент «критической точки» (коэффициент быстрой ликвидности или срочной ликвидности).

Л3 = (ДСр + Крф.вл. + Кр.д.з) / Тоб , (24)

где ДСр - денежные средства,

Крф.вл. - краткосрочные финансовые вложения,

КР.д.з - краткосрочная дебиторская задолженность,

Тоб - текущие обязательства.

Л063 = (1165033 + 10000):999728 =1,2

Л073 = (1714712 + 1800): 1398307 = 1,2

Значение Л3 > 1, а значит, что предприятие сможет покрыть краткосрочную задолженность, при условии полного погашения дебиторской задолженности.

4) Коэффициент текущей ликвидности (коэффициент покрытия).

Л4 = (Об А ): Тоб, (25)

где Об А - оборотные активы;

Л064 = 1175033: 999728 = 1,2

Л074 = 1732712: 1398307 = 1,2

Положительным результатом является Л4 > 2. В нашем случае Л4 = 1,2, а значит предприятие имеет плохие платежеспособные возможности при условии погашения краткосрочной дебиторской задолженности и реализации имеющихся запасов.

5) Доля оборотных средств в активах.

Л5 = (Об А) : ВБ, (26)

где ВБ - валюта баланса;

Л065 = 1175033: 1262533 = 0,93

Л075 = 1732712: 1815212 = 0,95

Доля оборотных средств в активах в 2006 году составила 93%, а в 2007 году - 95%.

6) Коэффициент обеспечения собственными средствами

(собственными источниками финансирования).

Л6 = (СК - ВобА) / ОбА, (27)

где СК - собственный капитал;

ВобА - внеоборотные активы.

Л066 = (262806 - 87500) / 1175033 = 0,15

Л076 = (416903 - 82500) / 1732712 = 0,19

Данный коэффициент характеризует наличие собственных оборотных средств у организации, необходимых для ее текущей деятельности. Норматив Л6 ≥ 0,1, чем больше, тем лучше. Следовательно, в 2007 году собственные оборотные средства предприятия увеличились на 4% по сравнению с 2006 годом.

7) Коэффициент обеспеченности обязательств активами.

Л7 = (ОбА + ВобА) / (Тоб + Доб), (28)

где Доб - долгосрочные обязательства

Л067 = (87500 + 1175033) / 999728 = 1,26

Л077 = (82500 +1732712) / 1398307 = 1,30

Данный показатель в 2007 году увеличился по сравнению с 2006 годом на 4%, что является положительным результатом.

3.Анализ финансовой устойчивости.

Анализ финансовой устойчивости проводится для того, чтобы определить:

- способность организации отвечать по своим долгосрочным обязательствам;

- степень независимости организации от заемных источников финансирования

Проведем оценку финансовой устойчивости посредством следующих коэффициентов:

1). Коэффициент капитализации

У1 = ЗК / СК, (29)

где ЗК - заемный капитал.

У061 = 999728: 262806 = 3,8

У071 = 1398307: 416903 = 3,4

В 2006 - 2007 г.г. организация привлекала заемных средств в 2 раза больше нормы на 1 рубль вложенных в активы собственных средств.

2) Собственный капитал в обороте.

У2 = КР - ВобА , (30)

где КР - капитал и резервы.

У062 = 262806 - 87500 = 175306 руб.

У072 = 416903 - 82500 = 334403 руб.

В 2007 году наблюдается увеличение собственного оборотного капитала на 159097 рублей, что показывает положительные тенденции в развитии организации.

3) Коэффициент автономии.

У3 = СК / ВБ, (31)

У063 = 262806: 1262533 = 0,2%

У073 = 416903: 1815210 = 0,2%

Данный коэффициент соизмеряет собственный капитал со всеми источниками финансирования. Положительным результатом является отношение равное 0,4 ≤ У3 ≤0,6. В нашем случае данное соотношение не соблюдается.

4) Коэффициент финансирования.

У4 = СК / ЗК, (32)

У064 = 262806: 1262533 = 0,2%

У074 = 416903: 1398307 = 0,3%

Коэффициент финансирования показывает, что в 2006 году 26% деятельности финансируется за счет собственных средств, а 74% за счет заемных. В 2007 году за счет собственных средств финансируется 30% деятельности, что на 4% больше и 70% за счет заемных.

5) Коэффициент финансовой устойчивости.

У5 = (СК + ДО) / ВБ , (33)

где ДО - долгосрочные обязательства.

У065 = 262806: (87500+1175033) = 262806: 1262533 = 0,20%

У075 = 416903: (82500 + 1732712) = 416903: 1815212 = 0,23%

В 2006 году 20% актива финансируется за счет устойчивых источников. Нормой данного показателя является У5 ≥ 0,6. В данном случае значение показателя не соответствует установленной норме.

6) Коэффициент маневренности.

У6 = (СК - ВобА)/ СК , (34)

У066 = (262806 - 87500): 262806 = 175306: 262806 = 0,7%

У076 = (416903 - 82500): 416903 = 334403: 416903 = 0,8%

У6 равное в 2006 году 0,7%, а в 2007 - 0,8% положительно характеризуют финансовое состояние предприятия. Наибольшая часть собственного капитала вложена в оборотные активы, т. е. находится в мобильной форме, позволяющей относительно свободно маневрировать капиталом.

7) Коэффициент иммобилизации.

У7 = ВобА / ОбА , (35)

У067 = 17500: 1175033 = 0,1%

У077 = 82500: 1732712 = 0,05%

В 2006 году предприятие составляют 10% постоянных и 90% текущих активов. В 2007 году -5% постоянных и 95% текущих активов.

Показатели финансовых результатов (прибыли или убытка) деятельности предприятия содержаться в форме № 2 «Отчет о прибылях и убытках» (приложение 3,4). В отчете содержатся показатели прибыли отчетного года.

На основе данных «Отчета о прибылях и убытках» проведем анализ деловой активности.

Деловая активность проявляется в динамичности развития организации, достижения поставленных ею целей, что отражается в различных показателях. В финансовом аспекте деловую активность можно охарактеризовать двумя группами показателей:

- общие показатели оборачиваемости;

- показатели управления активами.

1. Общие показатели оборачиваемости:

1)коэффициент общей оборачиваемости капитала (ресурсоотдача), оборотов

Д1 = выручка от продажи / среднегодовая стоимость активов , (36)

Д061= 122800226(87500 + 1175033) = 12280022: 1262533 = 9,7%

Д071 = 17350420: (82500 + 1732712) = 17350420: 1815212 = 9,6%

2)Коэффициент оборачиваемости оборотных средств, оборотов

Д2 = выручка от продажи/среднегодовая стоимость оборотных активов (37)

Д062 = 12280022: 1175033 = 10,45

Д072 = 17350420: 1732712 = 10,01

В 2006 - 2007 годах среднее количество оборотов совершаемое

оборотными средствами (материальными и денежными) равно 10.

3)Фондоотдача, оборотов.

Д3 = выручка от продажи / среднегодовая стоимость основных средств, (38)

Д306=12280022:261630=46,9

Д307=17350420:233690=74,2

4)Коэффициент отдачи собственного капитала, оборотов.

Д4 = выручка от продажи / средняя стоимость собственного капитала (39)

Д064 = 12280022: 262806 = 46,7

Д074 = 17350420: 416903 = 41,6

В 2006 году скорость собственного капитала составляет 46 оборотов, в

2007 году - 41 оборот.

2.Показатели управления активами:

5)Оборачиваемость денежных средств, в днях.

Д5 = (средняя стоимость денежных средств х Т) / выручка от продаж, (40)

Д065 = (1165033 х 360): 12280022 = 34,2

Д075 = (1714712 х 360): 17350420 = 35,6

Срок оборота денежных средств в 2006 году составил 34 дня, в 2007

году -35 дней.

6)Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности, оборотов

Д6 = выручка от продажи/средняя стоимость кредиторской задолжености, (41)

Д066 = 12280022: 999728 = 12,3

Д076 = 17350420: 1398307 = 12,4

Данный коэффициент показывает, что в 2006 и 2007 годах предприятие в срок погашает все кредиторские задолженности.

7)Срок погашения кредиторской задолженности, в днях.

Д7 = Средняя стоимость кредиторской задолженности х Т / выручка от продаж (42)

Д067 = (999728 х 360): 17359420=20,7

Д077 = (1398307 х 360): 17350420 = 29,0

Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9

МЕНЮ

Пути повышения конкурентоспособности организации "Центр книги"