База рефератов со всего рунета - Совершенствование организации и управления деятельностью ООО "Инжстрой-Сити Монолит"

МЕНЮ Главная Мировая экономика МЭО Микроэкономика Метрология Менеджмент Педагогика Международные отношения Международное частное право Международное публичное право Кибернетика Инвестиции Геодезия Банковское дело Сельское лесное хозяйство и землепользование Маркетинг реклама и торговля Журналистика издательское дело и СМИ Государство и право Геология гидрология и геодезия Юридическая психология Экономическая теория политэкономия макроэкономика Гражданское процессуальное право Гражданское право Биографии Схемотехника Судебная психиатрия Судебная медицина Строительство Страховое право Страхование Водоснабжение водоотведение Бухучет управленчучет Арбитражный процесс Энциклопедия "Хочу все знать" Карта сайта	Совершенствование организации и управления деятельностью ООО "Инжстрой-Сити Монолит" -быстрореализуемые активы должны показывать наиболее срочные обязательства или превышать их; -активы средней реализуемости должны покрывать краткосрочные обязательства или превышать их; -медленно реализуемые активы должны покрывать долгосрочные обязательства или превышать их; -труднореализуемые активы должны покрываться собственными средствами и не превышать их. Таблица 3.2.5 Анализ ликвидности баланса
Актив	Сумма (т.руб.)	Пассив	Сумма (т.руб.)	Платежный излишек (+) или недостаток (-)
1	2	3	4	5
1.Быстрорелизуемые активы		1.Наиболее срочные обязательства
Начало года	3159	Начало года	1710	+1449
Конец года	586	Конец года	2107	-1521
2.Активы средней реализуемости		2.Краткосрочная кредиторская задолженность
Начало года	14453	Начало года	16284	-1831
Конец года	9648	Конец года	16406	-6758
3.Медленно реализуемые активы		3.Долгосрочные пассивы
Начало года	2529	Начало года	-	+2529
Конец года	8508	Конец года	-	-8508
1	2	3	4	5
4.Трудно реализуемые активы		4.Собственный капитал
Начало года	2192	Начало года	4339	+2147
Конец года	2075	Конец года	2304	+229

В результате сопоставления активов и пассивов по балансу можно сделать следующие выводы:

1. Можно наблюдать недостаток быстрореализуемых активов в конце 2004 года для оплаты срочной кредиторской задолженности, хотя в начале года быстрореализуемые активы намного превышали обязательства.

2. Активов средней реализуемости также не хватает для покрытия краткосрочной кредиторской задолженности как в начале, так и в конце 2004 года (14453 < 16284 и 9648 < 16406).

3. В третьей пропорции наблюдается платежный излишек (+2525) в начале года и платежный недостаток (-8508) в конце года.

4. Последняя пропорция свидетельствует о наличии у предприятия собственных оборотных средств (4339 тыс. руб. на начало года и 2304 тыс.руб. на конец года), что необходимо для соблюдения минимального условия его финансовой устойчивости.

Одно из условий финансовой устойчивости предприятия выражено в показателях платежеспособности и ликвидности. Показатели платежеспособности и ликвидности отражают способность предприятия погасить свои краткосрочные обязательства легко реализуемыми средствами.

Финансовое положение предприятия характеризуется как устойчивое при достаточно высоком уровне платежеспособности предприятия. Низкое значение коэффициентов платежеспособности и ликвидности свидетельствует о возможности возникновения проблемы наличности на предприятии и о возможных затруднениях в дальнейшей операционной деятельности. В тоже время очень большое значение коэффициентов свидетельствует о невыгодном вложении средств в оборотные средства.

Устойчивость финансового положения предприятия – фактор его застрахованности от возможного банкротства. При анализе показателей платежеспособности и ликвидности важно проследить их динамику.

Платежеспособность предприятия – это способность своевременно и в полном объеме погашать свои финансовые обязательства.

Ликвидность – это способность отдельных видов имущественных ценностей обращаться в денежную форму без потерь своей балансовой стоимости.

Таблица 3.2.6

Группировка активов по уровню ликвидности.

Наименование активов

На начало года

На конец года

1.Легкореализуемые активы

3159

586

-денежные средства

3159

-краткосрочные финансовые вложения

500

2.Дебиторская задолженность

14453

9648

3.Высоколиквидные активы

17612

10234

4.Запасы

2529

8507

5.ИТОГО ликвидные активы

20141

18741

6.ИТОГО неликвидные активы

2192

2076

6.1.ИТОГО внеоборотные активы

2192

2075

-основные средства

2192

2059

-нематериальные активы

-незавершенное строительство

-долгосрочные финансовые вложения

6.2.Расходы будущих периодов

6.3.Безнадежная дебиторская задолженность

7.ВСЕГО активы

22333

20817

8.Текущая краткосрочная задолженность

17994

18513

Оценку уровня ликвидности активов можно произвести с помощью коэффициентов уровня ликвидности.

Расчет показателей оценки платежеспособности и ликвидности.

1.Коэффициенты ликвидности и платежеспособности

1.2.Коэффициент промежуточной платежеспособности и ликвидности

2.Показатели качественной характеристики платежеспособности и ликвидности

2.2.Коэффициент соотношения денежных ср-в и чистого оборотного капитала

2.3.Коэффициент соотношения запасов и чистого оборотного капитала

2.4.Коэффициент соотношения запасов и краткосрочной задолженности

2.5.Коэффициент соотношения дебиторской и кредиторской задолженности

Значение коэффициента текущей платежеспособности и ликвидности соответствовало рекомендованному как в начале, так и в конце отчетного периода, что свидетельствует о том, что предприятие располагает ликвидными активами для погашения своей краткосрочной задолженности. К концу года значение коэффициента снизилось, но предприятие продолжает оставаться платежеспособным, так как его ликвидные активы превышают размер краткосрочной задолженности.

Очень низкое значение коэффициента абсолютной ликвидности свидетельствует о недостаточности готовых средств платежа. Почти все ликвидные активы предприятия находятся в дебиторской задолженности и в запасах, что предполагает для обеспечения платежеспособности проведение эффективной работы по возврату долгов, а также необходимости такого количества запасов.

Предприятие располагает чистым оборотным капиталом, но наблюдается его уменьшение к концу года, что расценивается как отрицательная тенденция. Существует мнение, что чистый оборотный капитал должен покрывать не менее 30 % оборотных активов и не менее 50 % запасов. В данном случае размер чистого оборотного капитала недостаточен.

Платежеспособность предприятия зависит от ликвидности баланса предприятия. Если сумма всех оборотных средств не менее суммы всех краткосрочных обязательств, баланс считается ликвидным. В нашем примере баланс можно считать ликвидным как в начале, так и в конце 2004 года.

3.1.6 Рейтинговая экспресс-оценка финансового состояния предприятия

С целью оперативного определения финансового состояния предприятия и оценки предприятия как потенциального партнера в деловых отношения поводится сравнительная рейтинговая экспресс-оценка.

В данной методике используют 5 следующих коэффициентов:

1. Коэффициент обеспеченности собственными средствами (Косс):

IpA и IIpA – итог I и II раздела актива баланса соответственно;

Стр.640,650 – строка пассива баланса «доходы будущих периодов» и строка пассива баланса «резервы предстоящих расходов и балансовых платежей» соответственно.

Этот коэффициент характеризует наличие у предприятия собственных оборотных средств, необходимых для его устойчивости. Из приведенной формулы видно, что коэффициент обеспеченности собственными средствами определяется как отношение разности между объемами источников собственных средств и прочих внеоборотных активов к фактической стоимости находящихся в наличии у предприятия оборотных средств в виде производственных запасов, незавершенного производства, готовой продукции, денежных средств, дебиторских задолженностей и прочих оборотных активов. Нормативное значение коэффициента: .

Этот коэффициент дает общую оценку платежеспособности предприятия и характеризует степень общего покрытия всеми оборотными средствами предприятия суммы срочных обязательств. Данный коэффициент определяется как отношение фактической стоимости находящихся в наличии у предприятия оборотных средств в виде производственных запасов, готовой продукции, денежных средств, дебиторской задолженности и прочих оборотных активов к наиболее срочным обязательствам в виде краткосрочных кредитов банков, краткосрочных займов и различных кредиторских задолженностей. Нормативное значение коэффициента: .

3. Коэффициент интенсивности авансированного капитала (Ки):

N – количество дней в рассматриваемом периоде;

Ф№2, стр. 010 – итог строки 010 формы номер 2 «Отчет о прибылях и убытках»;

Ф№1, стр. (300н + 300к) – значения по строке 300актива баланса, соответствующие началу и концу исследуемого периода.

Коэффициент интенсивности оборота авансированного капитала характеризует объем реализованной продукции, приходящейся на 1 рубль средств, вложенных в деятельность предприятия. Нормативное значение коэффициента: .

Данный коэффициент характеризует степень эффективности управления предприятием. Нормативное значение коэффициента: , где

r – учетная ставка ЦБРФ (в период 15 июня 2004 г. – 25 декабря 2005 г. ставка рефинансирования ЦБРФ составила 13%). Тогда

5. Коэффициент прибыльности (рентабельности) собственного капитала (Кпр):

Коэффициент прибыльности характеризует размер прибыли, приходящейся на 1 рубль собственного капитала. Нормативное значение коэффициента: .

Последовательность действий при определении комплексной рейтинговой экспресс-оценки финансового состояния предприятия следующая:

1) На основе данных баланса предприятия и отчета о прибылях и убытках вычисляются соответствующие финансовые коэффициенты.

2) Определяется рейтинговое число с использованием выражения:

L – число показателей (финансовых коэффициентов), используемых для рейтинговой эксперсс-оценки;

Ni – нормативное значения для i-го финансового коэффициента;

Для удобства расчета сведем все вычисления в одну таблицу (табл. 3.2.6)

Рейтинговая экспресс-оценка финансового состояния предприятия

По результатам полученных вычислений можно сделать следующие выводы:

1) На начало 2004 года финансовое состояние предприятие было удовлетворительное, так как .

2) На конец 2004 года состояние ухудшилось: рейтинговая экспресс-оценка снизилась и составила 0,551, что свидетельствует о неудовлетворительном состоянии предприятия в анализируем периоде.

МЕНЮ

Совершенствование организации и управления деятельностью ООО "Инжстрой-Сити Монолит"

Наименование активов